Що таке прибутковість акцій. Як розрахувати прибутковість цінних паперів

Шукаєте, у що інвестувати свої заощадження, щоб зберегти їх та примножити свій капітал? Пропонуємо вам розглянути такий інструмент, як акції. Вони представляють цінні папери, які засвідчують, що ви власник частини компанії та можете отримувати прибуток у вигляді дивідендів. Акції — це чудовий спосіб для звичайної людини стати частиною світових компаній і перетворитися зі звичайного інвестора на співвласника великого бізнесу.

Якщо ви придбаєте цінні папери певної компанії, ви зможете отримувати дивіденди, розмір яких залежить від загального прибутку компанії, а також значно збільшити свої активи. Зазначимо, що прибутковість акцій може бути різною, тому потрібно ретельно підійти до питання підбору інвестиційного портфеля. Розглянемо, чому взагалі варто інвестувати в акції:

1. Високий рівень прибутку. Практика показує, що акції приносять більше прибутку, порівняно з традиційними банківськими вкладами. Так, середня річна дохідність фондового ринку за тривалий період становить близько 7-10% після обліку інфляції, що суттєво перевищує відсотки за депозитами. 
2. Диверсифікація інвестиційного портфеля. Акції надають інвестору можливість розподілити ризики між різними секторами економіки та компаніями. Грамотно сформований портфель акцій може знизити загальні інвестиційні ризики та забезпечити більш стабільну прибутковість.
3. Захист від інфляції. На відміну від грошових заощаджень, акції здатні зберігати та збільшувати реальну вартість інвестицій. Компанії можуть коригувати ціни на свої товари та послуги відповідно до інфляційних процесів, що дозволяє акціонерам зберігати купівельну спроможність своїх інвестицій. 
4. Простота входу. Сучасні технології зробили інвестування в акції максимально доступним для будь-якого інвестора. Ви можете придбати цінні папери на відносно невелику суму (починаючи від кількох доларів) і торгувати ними на різних онлайн-платформах з мінімальними комісіями.
5. Участь у глобальній економіці. Інвестуючи в акції, ви стаєте частиною світових економічних процесів, отримуючи можливість заробити на розвитку інноваційних компаній, технологічних гігантів та перспективних галузей.

Варто зазначити, що інвестування у цінні папери пов'язане з певними ризиками та особливостями. Якщо ви хочете вкладати заощадження в акції, вам варто навчитися фінансової грамотності, розібратися з роботою ринкових механізмів, зібрати інформацію про різні компанії та навчитися управляти ризиками. Пам'ятайте, що акції — це не швидкий спосіб заробити, а довгостроковий інструмент накопичення та збільшення капіталу. Практично всі успішні інвестори розглядають вкладення цінних паперів компаній не як спринт, а як марафон.

Як рахується прибутковість акції

Перед тим, як інвестувати у цінні папери, пропонуємо вам розібратися з основними термінами та поняттями. Отже, прибутковість акції є комплексним показником, який показує загальну ефективність зроблених інвестицій. Професійні інвестори використовують для розрахунку кілька способів: 

1. Прибутковість за дивідендами. Є відношенням суми нарахувань за рік до поточної вартості акції. Формула розрахунку виглядає так: (ГСД/ТЦА)х100%, де ГСД — річна сума дивідендів, ТЦА — поточна ціна акції. Розглянемо простий приклад, щоб ви змогли розібратися із правилами розрахунку. Якась акція коштує 100 доларів, річні дивіденди становлять 5 доларів. У разі показник прибутку становитиме: (5/100)×100%=5%.
2. Капітальна прибутковість. Є різницею між ціною, за якою було здійснено купівлю, і вартістю продажу. Розраховується за формулою: ((Ціна продажу — Ціна покупки)/Ціна покупки) х100%. Розглянемо найпростіший приклад. Ви купуєте акцію за 100 доларів, продаєте її за 120. У цьому випадку прибуток становитиме: ((120 — 100)/100)×100% = 20%. 
3. Сукупна прибутковість. До неї входять два перераховані вище терміни. Розраховується за формулою: Капітальна дохідність + Дивідендна дохідність. Наприклад, ваша акція, яка коштувала 100 доларів, зросла до 120. При цьому дивіденди за нею становлять 5%. Отже, повна прибутковість за нею становитиме: 20%+5%=30%.

Існують й інші методи розрахунку одержуваного прибутку. Найчастіше інвестори використовують такі показники, як річна та середня річна прибутковість. Перша вказує рівень прибутку за календарний рік. У цьому показнику враховується зміна вартості цінного паперу, а також отримані дивіденди. Формула підрахунку наступна: ((Кінцева вартість — Початкова вартість + Дивіденди)/Початкова вартість)×100%. 

Другий показник (середня річна дохідність) використовується для розрахунку довгострокових інвестицій, тобто тих, що робляться на кілька років. У ній використовується формула складного відсотка, що виглядає наступним чином: ((Кінцева вартість/Початкова вартість)^(1/n) - 1)×100%, де n — кількість років інвестування.

Розгляньмо кілька прикладів, щоб стало зрозуміліше. Для початку розберемося, як порахувати прибуток від акцій для обчислення річної прибутковості. Ви купили якусь акцію за 100 доларів, наприкінці року її вартість становила 120 у. о., при цьому ви отримали дивіденди у розмірі 5 у. о. У цьому випадку річна прибутковість складає ((120-100+5)/100)×100%=25%. Далі обчислимо довгостроковий прибуток. Допустимо, що ви робите розрахунок за 5 років. Ви вклали в акції 1000 доларів, їхня кінцева вартість склала 1500 у. о. Середня річна дохідність складе: ((1500 / 1000) ^ (1/5) - 1) × 100% = 8,45%.

Варто розуміти, що при підрахунку реального прибутку потрібно обов'язково враховувати рівень інфляції, віднімаючи його з отриманих показників. Також ви повинні враховувати, що прибутковість за акціями не є гарантованою. Вона залежить від багатьох факторів, серед яких фінансові показники компанії, загальна економічна ситуація на ринку та у світі, дивідендна політика організації та ін. При розрахунку прибутковості рекомендуємо вам враховувати комісію брокера, податки та інші можливі витрати, які можуть знизити підсумковий прибуток.

Яка середня прибутковість в акцій

Середня дохідність акцій є складним показником, який залежить від різних факторів і нюансів. Для того, щоб його розрахувати, необхідно проаналізувати різні ринки та компанії. Якщо говорити про США, то середня річна дохідність за останні 100 років за акціями компаній, що входять до S&P 500, становила 10-11% (з урахуванням інфляції — 6-7% річних). По суті, це стабільний і диверсифікований ринок, в який вкладаються більшість інвесторів. Якщо говорити про європейський ринок, то він має скромніші показники. Середня річна прибутковість за ним становить 6-8% без урахування інфляції, тобто вам потрібно відняти з цього показника ще 2-4 відсотки. Європейський ринок вважається більш консервативним порівняно з американським, але при цьому він стабільніший і не переживає різких потрясінь.

Якщо дивитися на ринки Азії, Африки та інших країн, що розвиваються, то середня дохідність акцій на них становить 10-15%. При цьому потрібно розуміти, що ризики у подібних компаній значно вищі, але у них є хороший потенціал для зростання.

Розгляньмо кілька факторів, які впливають на визначення прибутковості цінних паперів:

1. Економічний цикл. Необхідно стежити за цим показником, виділяючи для себе періоди зростання економіки, стадії рецесії та фази відновлення. 
2. Галузева приналежність. Акції у різних сферах мають різну прибутковість. Так, технологічний сектор приносить 15-20% річних, енергетика — 7-10%, банківський сектор — 5-8%, промисловість — 6-9%.
3. Розмір компанії. Тут діє просте правило: чим більше організація, тим вона стабільніша, але в неї менший прибуток. Акції великих компаній, як правило, мають середню прибутковість 6-8% річних, малих — до 15%. 

З такої статистики можна зробити кілька важливих висновків. По-перше, розглядайте інвестиції в акції як довгострокові. Оптимальний варіант — купівля акцій та подальше заморожування їх на 5-7 років. За цей час вони можуть піднятися в ціні на 100%, що принесе вам досить вагомий прибуток. По-друге, завжди диверсифікуйте свій портфель. Вкладайтесь у різні компанії: великі, середні, дрібні, технологічні, виробничі, енергетичні. По-третє, стежте за економічними трендами. Іноді варто скинути цінні папери однієї компанії, щоби придбати інші. І головне — не панікуйте під час короткострокових падінь. Найчастіше ціни повернуться на колишній рівень через певний період. 

Яка прибутковість вважається хорошою

Це досить складне питання, яке залежить від багатьох факторів. Розглянемо, що можна вважати гарною прибутковістю для інвестора. Стандартним значенням інвестицій у цінних паперів є показник 7-12% річних не враховуючи інфляції. Відповідно, високим буде дохід від 15%. Але загалом для новачків та любителів хорошим показником буде реальний прибуток лише на рівні 3-5% з урахуванням інфляції. 

При розрахунку прибутку варто відштовхуватися від таких показників:

1. Низька дохідність становить до 5% річних. Вона по суті просто перекриває рівень інфляції, що призводить виключно до збереження вашого капіталу.
2. Середня дохідність становить від 5% до 10% річних. При цьому ви отримуєте невелике зростання наявних активів. Цей показник найчастіше спостерігається у більшості інвесторів. 
3. Висока дохідність становить 10-15% річних. Щоб досягти цього показника, необхідно щільно займатися інвестиціями, вивчати тренди та активно керувати своїм портфелем. 

Зазначимо, що прибутковість від акцій понад 15% річних практично немає. Її можуть досягати професійні інвестори, але найчастіше цей показник трохи нижчий. Загалом розраховувати прибуток рекомендується не так на короткострокових стрибках, але в довгострокових дистанціях довжиною 3-5 років. 

З усього вищенаписаного можна дійти невтішного висновку, що хороша дохідність — це індивідуальне поняття, яке залежить від ваших цілей, ризик-профілю та економічного контексту. Прагніть до стійкого зростання, а не миттєвому прибутку, і тоді ви зможете досягти стабільного результату.